Иностранный агент (taxfree) wrote,
Иностранный агент
taxfree

Category:

С долларами перебор

Россияне берегут в валюте больше, чем занимают. Чем это грозит валютным вкладчикам? Впервые за 11 лет валютные активы банков перестали покрывать их пассивы в валюте. Опасен ли этот «разрыв» для валютных вкладчиков и чем банки будут расплачиваться с клиентами в случае падения рубля?

С января активы банков (кредиты, инвестиции в ценные бумаги, счета в других банках и т. д.) в иностранной валюте перестали полностью покрывать валютные пассивы (вклады, кредиты, привлеченные на межбанковском рынке и у ЦБ, и др.). На это обратил внимание Центробанк — такое происходит впервые за 11 лет статистики, которую публикует регулятор. И «разрыв» в валютном балансе с начала года только вырос. Так, на 1 февраля обязательства банков в валюте достигали 310,8 млрд долларов, а активы — 309,5 млрд. К марту «дыра» увеличилась до 1,6 млрд долларов, на начало апреля она составляла уже 2,4 млрд. На 1 мая валютные активы банков составляли 309,6 млрд долларов, данных по пассивам ЦБ не предоставил. Это плохо: в случае резкого ослабления рубля банкам придется дополнительно закупать валюту на рынке по менее выгодному курсу, чтобы расплачиваться с валютными вкладчиками.





Отношение валютных пассивов ко всем обязательствам банка снижается медленнее, чем доля валютных активов. Разница в соотношении валютной составляющей активов и пассивов по 20 крупнейшим банкам была отрицательной еще с начала года (22,1% против 22,4% на 1 января). На 1 мая она достигала уже -0,8 процентного пункта, говорится в обзоре банковского сектора ЦБ.

Такое «смещение» — результат политики ЦБ по сокращению доли валюты в банковских балансах после девальвации рубля 2014—2015 годов. ЦБ повышал коэффициенты риска по валютным кредитам и увеличивал нормы отчисления в фонд обязательных резервов по валютным вкладам физических лиц. Политика сработала только частично. Объемы валютных кредитов, выдаваемых юрлицам, действительно снизились, но ситуация с депозитами до конца не исправилась. Люди продолжают открывать вклады в валюте.

По итогам I квартала 2019 года банки столкнулись с притоком на валютных счетах: 5,5 млрд долларов от физических лиц и 5,8 млрд — от юридических. Согласно данным из «Обзора финансовой стабильности» ЦБ, на 1 апреля годовой темп прироста вкладов физлиц в иностранной валюте составил 2,2%. Если рост остатков на счетах юридических лиц Банк России объясняет сезонными факторами, то увеличение объема валютных вкладов физлиц вызывает у регулятора настороженность. «ЦБ ничего с этим сделать не может. Народ понимает, что рубль — слабая валюта в долгосрочной перспективе. Пусть хоть нулевая ставка будет, все равно люди будут хранить в долларах», — поясняет аналитик Райффайзенбанка Денис Порывай.
Валютный долг платежом красен

Ограничительные меры ЦБ привели к тому, что многие крупные банки предлагают клиентам конвертировать валютные кредиты в рублевые. Банку они приносят большую доходность и к тому же оказывают меньшую нагрузку на капитал. Получается, заемщик банку должен рубли, а банк вкладчику — все еще доллары.

«По сути, такая ситуация означает, что банки сейчас в какой-то степени фондируют рублевые активы валютными пассивами. Возникает соответствующая валютная позиция и риски, связанные с ее поддержанием», — отмечает аналитик компании «Фридом Финанс» Александр Осин. В случае рублевого шока необходимая валютная ликвидность будет формироваться за счет капитала и резервов банков. Но на данный момент банковские резервы и капитал достаточны для сохранения стабильности банковской системы, считает Осин.

Банки накопили солидную «подушку» валютной ликвидности — на 1 мая она составляла 12,3 млрд долларов. Разрыв валютного баланса при этом составляет менее 1% валютных активов и всего 0,2% от всех активов. «Это немного для банковской системы. Валютная ликвидность при этом, наоборот, растет, поэтому риск недостаточности валютной ликвидности снижается», — подчеркивает пресс-служба Сбербанка.

Аналитик аналитического центра Банки.ру Вадим Тихонов при этом не исключает, что в случае крупных экономически шоков валютной ликвидности банкам все же может не хватить. «Если в короткий срок нужно будет погасить 1/4 или даже 1/5 часть пассивов, существующего запаса ликвидности, конечно, не хватит», — говорит он. «В случае если клиенты будут вынимать деньги из банков, этим банкам придется где-то валюту брать, и это, конечно, будет оказывать давление на валютный рынок», — предупреждает Денис Порывай.

При этом в Сбербанке полагают, что у правительства и ЦБ достаточно вариантов управления валютным риском. «У ЦБ есть возможность поддержать банки продажей валюты из ЗВР, а Минфину достаточно снова приостановить покупки валюты, как в августе прошлого года, чтобы обеспечить приток валютной ликвидности в банки», — считают в пресс-службе банка.
Чем рискует валютный вкладчик

В случае возникновения проблем с наличной валютой, как это бывает с вкладами в критические моменты для банков, кредитные организации вводят лимиты сумм выдачи или переносят ее на определенные дни. Конвертировать валюту вклада в рубли, если соответствующего пункта не было в договоре, банк не имеет права. «Хотя со стороны одного санируемого банка был ход — обслуживать валютных вкладчиков только в головном офисе в региональном центре, остальным клиентам предлагалось получить валютные вклады наличными в рублевом эквиваленте по установленному банком курсу либо перевести валютные средства в любой другой банк», — вспоминает Вадим Тихонов.

Лишение банка лицензии валютному вкладчику серьезного урона не нанесет: формально АСВ страхует и валютные депозиты. Однако страховое возмещение по ним выплачивается в рублях по курсу ЦБ на дату наступления страхового случая.

Тем не менее повторения сценария 2014—2015 годов аналитики в ближайшем будущем не ожидают. «Во-первых, валютных кредитов существенно меньше, чем тогда, — одной проблемой для банков меньше. А во-вторых, у Банка России есть инструменты и ресурсы, способные точечно гасить острую необходимость в валютной ликвидности на рынке», — отмечает Тихонов. Новых санкций и резкого падения цен на нефть, способных обрушить рубль, тоже пока не предвидится.
ЦБ давит на валютные вклады

С июля ЦБ снова повышает отчисления банков в фонд обязательных резервов по валютным вкладам физических лиц — с 7% до 8%. Банки будут вынуждены еще сильнее снижать ставки по валютным вкладам, что, по мнению регулятора, и должно сократить объемы таких вкладов на балансах кредитных организаций. «Такая мера может сократить валютную долю в обязательствах банков, но эти средства уйдут не в рубли, как считают сами банкиры, а в более рисковые инструменты инвестирования или в зарубежные банки», — полагает Тихонов.

Александр Осин считает, что решение ЦБ ограничит рост рублевых активов, фондируемых долларовыми пассивами, и тем самым поддержит доллар США по отношению к рублю.
Отсюда
Tags: доллар зе кинг, россия, рубль доллар
Subscribe
promo maxim_nm 14:00
Buy for 80 tokens
Так, друзья, сегодня в моём блоге будет рекламный пост на одну интересную тему — лотерея Мега Миллионы, о которой я уже рассказывал раньше, сейчас разыгрывает крупный джек-пот, и за недавнее время он вырос практически в два раза — сейчас он составляет целых $378 миллионов. До…
  • Post a new comment

    Error

    Anonymous comments are disabled in this journal

    default userpic

    Your reply will be screened

    Your IP address will be recorded 

  • 83 comments
Previous
← Ctrl ← Alt
Next
Ctrl → Alt →
Думаю, очередное "вытряхивание" из доллара проведут, методы найдут. Что-то зреет.
Вон в Беларуси еще с 2009 года гражданам запрещено брать валютные кредиты, но зранят деньги они преимущественно в валюте. Ибо не верят в стабильность собственной.

Есть только одно лечение - стабильность собственной валюты. Плюс большая выгодность хранить в собственной валюте (проценты)

"эти средства уйдут не в рубли, как считают сами банкиры, а в более рисковые инструменты инвестирования"
в биткоин, например :))

уровень сопротивления - moon
https://twitter.com/krugermacro/status/1140122250563260416
.
А если пробьет?

sabir_bulgarson

11 months ago

finogvas

11 months ago

sabir_bulgarson

11 months ago

finogvas

11 months ago

rts200

11 months ago

sabir_bulgarson

11 months ago

rts200

11 months ago

sabir_bulgarson

11 months ago

finogvas

11 months ago

Третьим буду. А где козел Фрэнк?

Suspended comment

sabir_bulgarson

11 months ago

taxfree

11 months ago

sabir_bulgarson

11 months ago

finogvas

11 months ago

Введут внутренний курс - 63 копейки за доллар, и все пучком, делов то!

А потом повторится 1998 год когда рубль за несколько дней грохнулся в пяь раз. И никакие резервы банкам не помогут. А центробанк сделает вид что он абсолютно ни при чём. Страна непуганных идиотов.
А кто-то разбогатеет!

serg1198

11 months ago

sovietklop

11 months ago

Патихоньку запад закручивает, вот уже и фондам ку ку...., а ведь их копили лет пятнадцать ...
Каким это фондам ку ку?

shevunvar

11 months ago

saboteur27

11 months ago

shevunvar

11 months ago

saboteur27

11 months ago

shevunvar

11 months ago

saboteur27

11 months ago

shevunvar

11 months ago

saboteur27

11 months ago

shevunvar

11 months ago

maria_loboda

11 months ago

Вот чего никогда не пойму - это зачем хранить валюту в банке под менее 1% годовых при том, что вам ее могут тупо не отдать в час Х(который случается раз в 6-7 лет) ???
Вряд ли у всех валютных вкладчиков пара миллионов баксов на счету. У подавляющего большинства - пара-тройка тысяч - они и под матрацем прекрасно полежат.
а вдруг дом ограбят - государству \ сказочному верят то, а на домашний сейф надежды нету.
Не обнесут квартиру так затопит сосед, сгорит при пожаре.
На дачу возить закапывать - тоже стремно, как ты докладывать по 100-200 баксов будешь?
В лес возить под дерево - тоже целый день потерять, чтобы доложить 500 баксов в заначку?

zloi_sibiriak

11 months ago

asal_del_asher

11 months ago

zloi_sibiriak

11 months ago

asal_del_asher

11 months ago

unklemike

11 months ago

asal_del_asher

11 months ago

unklemike

11 months ago

asal_del_asher

11 months ago

unklemike

11 months ago

asal_del_asher

11 months ago

"По итогам I квартала 2019 года банки столкнулись с притоком на валютных счетах: 5,5 млрд долларов от физических лиц и 5,8 млрд — от юридических. Согласно данным из «Обзора финансовой стабильности» ЦБ, на 1 апреля годовой темп прироста вкладов физлиц в иностранной валюте составил 2,2%. Если рост остатков на счетах юридических лиц Банк России объясняет сезонными факторами, то увеличение объема валютных вкладов физлиц вызывает у регулятора настороженность. «ЦБ ничего с этим сделать не может. Народ понимает, что рубль — слабая валюта в долгосрочной перспективе. Пусть хоть нулевая ставка будет, все равно люди будут хранить в долларах», — поясняет аналитик Райффайзенбанка Денис Порывай."

А что? Сама Набиулина бегает по форумам и талдычит: "Мы не дадим рублю укрепиться". Все верят.
Ничего страшного, рухнет рубль (как обычно) в N раз, а валютным вкладчикам, по решению суда, будут выплачивать по курсу на момент принятия вклада.
Когда сотка?
Мне сегодня снилась, новенькая такая, серо-зелененькая. К чему бы это?

Не понимаю я эти банковские заморочки. Вот, например, Петя и Дима дали мне на хранение по 100 баксов. А я 150 баксов из этих денег дал Коле в долг под проценты. Ну, допустим, бакс подорожает вдвое. Так в этом случае, может и хорошо, что я дал Коле 150 а не 200 баксов в долг.

jj1bde

Слово «банк» не cool, оно имеет негативные коннотации
https://www.fontanka.ru/2019/06/17/035/
.
Так песта вашим банкам скоро, только биткойн, только хардкор!

sabir_bulgarson

11 months ago

Свежий Демура... Сегодня патриотический...

А других мнений не будет?) Ну так.., доллару поплохело.., рубль будет укрепляться и дальше.., пора переходить в другие валюты.., никаких санкций не будет...) Демура с Пректером - мудаки... Ну для разнообразия хотя бы!)) А то ну нельзя же плыть пять лет в одном направлении...) Как мы назовём человека упорно повторяещего одно и то же с негативным результатом..?? Правильно, дебил! Это не я сказал.., это Демура...)) Пять лет, Уася.., шестой уж пошёл...
- одно и то же с негативным результатом..?? Правильно, дебил!

- Девяносто первый год, девяносто восьмой год, ноль восьмой год, четырнадцатый год... как мы назовём генетически необучаемого человека с памятью голубя? Правильно, дебил! :) :)

elena_fudi

11 months ago

Previous
← Ctrl ← Alt
Next
Ctrl → Alt →